預(yù)計(jì)2023年仍是虧損的年度，*ST豆神（300010.SZ）會退市嗎？

1月29日，深交所創(chuàng)業(yè)板公司管理部向*ST豆神發(fā)出《關(guān)注函》，對*ST豆神披露的《2023年年度業(yè)績預(yù)告》及其各類無形資產(chǎn)、各類商譽(yù)、非經(jīng)常性損益等多個(gè)問題表示關(guān)注。

《關(guān)注函》要求*ST豆神逐項(xiàng)說明各類無形資產(chǎn)是否計(jì)提減值及判斷依據(jù)、減值金額、減值是否充分；結(jié)合減值跡象出現(xiàn)時(shí)點(diǎn)、減值測試過程及關(guān)鍵參數(shù)，逐項(xiàng)說明各類商譽(yù)是否計(jì)提減值及判斷依據(jù)、減值金額、減值是否充分；要求補(bǔ)充說明非經(jīng)常性損益的主要構(gòu)成及確認(rèn)為非經(jīng)常性損益的原因及合理性。

1月24日收盤后，*ST豆神披露了《2023年年度業(yè)績預(yù)告》。繼上一年度虧損6.87億元之后，*ST豆神預(yù)計(jì)2023年度的歸屬于上市公司股東的凈利潤為虧損3.20億元至3.80億元，雖然仍為虧損，不過同比虧損預(yù)計(jì)收窄44.68%至53.42%。

*ST豆神預(yù)計(jì)2023年度扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤為虧損3.08億元至3.68億元，而上一年度為虧損6.50億元，也延續(xù)了上年的虧損；預(yù)計(jì)2023年度的營業(yè)收入為9億元至10.70億元，和上一年度的10.13億元相比，將不會出現(xiàn)很大的變化。

值得關(guān)注的是，在上一年（2022年）年末，*ST豆神的歸屬于上市公司股東的所有者權(quán)益為-64951.01萬元，凈資產(chǎn)為負(fù)數(shù)，預(yù)計(jì)2023年年末的歸屬于上市公司股東的所有者權(quán)益為8400萬元至10000萬元，凈資產(chǎn)預(yù)計(jì)轉(zhuǎn)為正數(shù)。

業(yè)績預(yù)告的情況。圖片來源：*ST豆神公告

關(guān)于2023年度業(yè)績變動原因，*ST豆神認(rèn)為主要是對相關(guān)資產(chǎn)組計(jì)提減值損失。

*ST豆視在2023年末對出現(xiàn)減值跡象的無形資產(chǎn)、商譽(yù)進(jìn)行了減值測試，初步測試結(jié)果顯示，需計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備約為4700萬元至5600萬元；對外投資的部分公司已確認(rèn)無法再帶來經(jīng)濟(jì)利益流入，因此對其計(jì)提了約760萬元的減值損失；*ST豆神的主要有息負(fù)債均處于逾期狀態(tài)，計(jì)提逾期利息約7665萬元；2023年度的非經(jīng)常性損益約為-1200萬元左右。

*ST豆神2022年度經(jīng)審計(jì)的期末凈資產(chǎn)為負(fù)值，2020年至2022年連續(xù)三個(gè)會計(jì)年度經(jīng)審計(jì)扣非前后凈利潤孰低者均為負(fù)值，且2022年度財(cái)務(wù)報(bào)表被出具了帶持續(xù)經(jīng)營重大不確定性段落的無保留意見審計(jì)報(bào)告，其股票交易已被深交所實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示、其他風(fēng)險(xiǎn)警示。如果*ST豆神在2023年度經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告出現(xiàn)相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)觸及《股票上市規(guī)則》第10.3.10條的相關(guān)規(guī)定，公司股票將被終止上市。

1月25日收盤后，*ST豆神發(fā)布了《關(guān)于公司股票可能被終止上市的風(fēng)險(xiǎn)提示公告》，因2022年度經(jīng)審計(jì)顯示的期末凈資產(chǎn)為負(fù)，深圳證券交易所對*ST豆神的股票交易實(shí)施“退市風(fēng)險(xiǎn)警示”。該公告是*ST豆神的第一次風(fēng)險(xiǎn)提示公告。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，上市公司股票交易被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示的，應(yīng)當(dāng)在其股票被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示當(dāng)年的會計(jì)年度結(jié)束后一個(gè)月內(nèi)，發(fā)布股票可能被終止上市的風(fēng)險(xiǎn)提示公告，并在披露該年年度報(bào)告前至少再發(fā)布兩次風(fēng)險(xiǎn)提示公告。

值得注意的是，就在2023年12月28日，法院裁定確認(rèn)*ST豆神的重整計(jì)劃執(zhí)行完畢并終結(jié)公司重整程序。此后，2024年1月29日，*ST豆神在披露收到《關(guān)注函》的同時(shí)還披露了《關(guān)于重整計(jì)劃執(zhí)行的后續(xù)進(jìn)展公告》，債權(quán)核查期已經(jīng)屆滿、無異議債權(quán)已經(jīng)確定。

*ST豆神于近日向法院申請通過司法扣劃方式將豆神教育科技（北京）股份有限公司破產(chǎn)企業(yè)財(cái)產(chǎn)處置專用賬戶中的18850.33萬股股份向相應(yīng)債權(quán)人按照《重整計(jì)劃》規(guī)定進(jìn)行分配以抵償債務(wù)。預(yù)計(jì)此次司法扣劃完成后，豆神教育科技（北京）股份有限公司破產(chǎn)企業(yè)財(cái)產(chǎn)處置專用賬戶剩余股份約為10765.93萬股，持股比例約為5.21%。

此前*ST豆神披露的《關(guān)于公司重整計(jì)劃執(zhí)行完畢的公告》顯示，2023年11月15日，法院裁定受理佟易虹對*ST豆神（原簡稱“豆神教育”）的重整申請并指定管理人；12月18日，法院裁定批準(zhǔn)《豆神教育科技（北京）股份有限公司重整計(jì)劃》（簡稱《重整計(jì)劃》），《重整計(jì)劃》進(jìn)入執(zhí)行階段。

根據(jù)重整計(jì)劃，對*ST豆神的債權(quán)按有財(cái)產(chǎn)擔(dān)保債權(quán)、職工債權(quán)、稅款債權(quán)、普通債權(quán)、劣后債權(quán)和預(yù)計(jì)債權(quán)等六類進(jìn)行調(diào)整和受償。按該方案受償后未獲受償?shù)膫鶛?quán)，*ST豆神不再承擔(dān)清償責(zé)任。

根據(jù)出資人權(quán)益調(diào)整方案，*ST豆神以現(xiàn)有總股本為基數(shù)，按每10股轉(zhuǎn)增13.8股的比例實(shí)施資本公積轉(zhuǎn)增股份，共計(jì)轉(zhuǎn)增產(chǎn)生11.98億股。轉(zhuǎn)增后，*ST豆神的總股本將由8.68億股增加至20.67億股。其中，轉(zhuǎn)增的股份中9.02億股將由重整投資人有條件受讓，重整投資人將以支付現(xiàn)金對價(jià)、提供業(yè)績承諾等為條件受讓該等股份；剩余轉(zhuǎn)增股份用于清償債務(wù)。

截至2023年12月25日，重整投資人的投資款已全部支付至管理人銀行賬戶。2023年12月26日，資本公積轉(zhuǎn)增股本的股票已轉(zhuǎn)增登記至管理人證券賬戶，后續(xù)將根據(jù)重整計(jì)劃的規(guī)定向重整投資人和相應(yīng)債權(quán)人劃轉(zhuǎn)前述轉(zhuǎn)增股票。

*ST豆神通過重整程序?qū)嵤┏鲑Y人權(quán)益調(diào)整，引入重整投資人提供資金支持，股本結(jié)構(gòu)發(fā)生了變化。本次重整也將對*ST豆神2023年度的凈資產(chǎn)和凈利潤產(chǎn)生積極的影響。

2024年1月5日，深交所審核同意*ST豆神撤銷規(guī)范類退市風(fēng)險(xiǎn)警示的申請，并取消疊加實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。*ST豆神的股票交易將繼續(xù)被實(shí)施財(cái)務(wù)類退市風(fēng)險(xiǎn)警示及其他風(fēng)險(xiǎn)警示，股票簡稱仍為“*ST豆神”。